ESG投資市場は、2024年から2033年までに29.8兆米ドルから140.4兆米ドルに達すると予測されており、2025年から2033年の予測期間にかけて年平均成長率（CAGR）が 18.8％で成長すると見込まれています。

ESG投資とは、世界をより持続可能で住みやすい場所にすることを目的とした投資です。企業の業績向上と環境への貢献を目指して行われるものであり、ESGは環境、社会、ガバナンスの三つの要素を指します。ESG投資では、これらの分野に積極的に取り組む企業の株式を購入することが基本とされます。これは、投資家が自身の価値観や倫理観に基づいて行う、倫理的な投資の一形態です。

市場ダイナミクス

市場を牽引する要因

ESG投資に伴う利点が市場の成長を後押し

ESGへの投資の拡大は、環境の持続可能性や関連要因に好影響を与えています。ESGファンドは、クリーンエネルギーの開発やその他の持続可能な技術への投資を加速させています。これにより、企業の多様性と包摂性の向上、産業分野における温室効果ガス排出量の削減、ポジティブ・スクリーニングの推進など、さまざまな利点がもたらされ、ESG投資の評価が進む中で、投資家の関心と意識が高まっています。こうした要因がすべて、予測期間中の市場成長を後押ししています。

市場の制約

データの入手性不足が市場の成長を妨げる可能性がある

業界や企業間で標準化されたESGデータの入手性が不十分であることにより、投資家は企業ごとのESGパフォーマンスを比較・分析することが難しくなっています。このことがESG関連企業への投資を制限し、予測期間中のESG投資市場の成長を抑制する要因となっています。

市場機会

新たな金融分野の台頭が市場の成長を後押し

ESG投資は、金融市場における重要な評価手法の一つであり、投資家が財務リターンを向上させる手助けとなります。ESGは、持続可能なビジネスを支援することで、将来的な収益の可能性を生み出す手段となっています。ESG投資の導入は、企業の評判を高め、リスクを低減し、優秀な人材の確保と定着にも寄与します。こうした動きは金融分野の在り方そのものを変えつつあり、投資家の間で社会、環境、ガバナンスに対する関心が高まっていることが、新たなビジネス機会を生み出しています。これらすべての要因が、予測期間中の市場の成長を力強く後押ししています。

市場セグメンテーションの洞察

投資家タイプ別

2024年において、ESG投資市場では機関投資家セグメントが収益面で優位を占めました。このセグメントの成長は、機関投資家が長期的な社会、環境、ガバナンスに関するリスクを強く意識していることに起因しています。気候変動、規制の変化、資源の枯渇、社会不安などは、企業の財務実績に大きな影響を及ぼす可能性があります。機関投資家は、投資判断にESG要素を取り入れることで、こうしたリスクをより適切に認識し、軽減することができ、結果としてポートフォリオを損失から守ることにつながります。例えば、環境への取り組みが優れた企業に投資することで、規制による罰則や環境責任リスクへの曝露を減らすことができます。このような要因が本セグメントの市場成長を後押ししています。

一方で、予測期間中は個人投資家セグメントが市場を主導すると見込まれています。このセグメントの成長は、ESG投資をより身近なものにしているユーザーフレンドリーな投資プラットフォームやフィンテック技術の発展に起因しています。オンライン証券会社や投資アプリでは、ESGに特化したファンドやポートフォリオが多く提供されており、個人投資家でも簡単にESG要素を投資戦略に取り入れることが可能になっています。これらのプラットフォームでは、投資家が自らのESG投資のパフォーマンスを評価・管理しやすくするための各種ツールや機能も備わっており、投資の可視化と追跡が容易になっています。こうした利便性とアクセス性の高さが、個人投資家にとっての参入障壁を下げ、グローバル市場への参加を促しています。これらの要因が、予測期間中における本セグメントの成長を後押ししています。

地域別分析

2024年において、ESG投資市場では北米が収益面で首位を占めました。この成長は、同地域における機関投資家および個人投資家の間でESG投資への需要が高まっていることに起因しています。投資家の間では、持続可能性の重要性や、ESGに焦点を当てたポートフォリオによる長期的な価値創出の可能性に対する認識が高まりつつあります。年金基金や資産運用会社などの機関投資家は、倫理的かつ持続可能な投資を重視する受益者や顧客の期待に応えるため、ESG基準を投資戦略に組み込んでいます。

また、米国ESG投資市場は予測期間中に成長すると見込まれています。これは、技術革新がこの市場の拡大において重要な役割を果たしているためです。データ分析、人工知能（AI）、ブロックチェーン技術の進展により、ESG要素を投資判断により的確に取り入れ、評価することが可能になっています。これらの技術は、ESGデータの収集、分析、報告を効率化し、企業の持続可能性パフォーマンスに関するより深い洞察を投資家にもたらします。こうした要因が、予測期間中における米国市場の成長を後押ししています。

一方で、アジア太平洋地域は予測期間中に市場を主導すると見込まれています。この成長は、同地域が著しい経済成長と発展を遂げていることに起因しており、それに伴い持続可能で責任ある投資への関心が高まっています。急速な都市化と産業化は、環境問題や社会課題を引き起こしており、それらへの対応が求められています。そのため、投資家は、経済的リターンをもたらすと同時に、持続可能な発展にも貢献するような投資機会を求めています。ESG投資は、重要な環境・社会課題に対応しながら経済成長を支援する手段となり、同地域の投資家にとって魅力的な選択肢となっています。こうした要因がすべて、予測期間中におけるこの地域の市場成長を後押ししています。

主要企業のリスト：

• BlackRock
• BNP Paribas Asset Management
• Goldman Sachs Asset Management
• J.P. Morgan Asset Management
• Morgan Stanley Investment Management
• Northern Trust Asset Management
• PIMCO
• State Street Global Advisors
• UBS Group
• Vanguard Group

セグメンテーションの概要

ESG投資市場は、タイプ、投資家タイプ、用途、および地域に焦点を当てて分類されています。

タイプ別

• ESG統合
• インパクト投資
• サステナブルファンド
• グリーンボンド
• その他

投資家タイプ別

• 機関投資家
• 個人投資家
• 企業投資家

用途別

• 環境
• 社会
• ガバナンス
• 統合型ESG

地域別

北アメリカ

• アメリカ
• カナダ
• メキシコ

ヨーロッパ

• 西ヨーロッパ
• イギリス
• ドイツ
• フランス
• イタリア
• スペイン
• その地の西ヨーロッパ
• 東ヨーロッパ
• ポーランド
• ロシア
• その地の東ヨーロッパ

アジア太平洋

• 中国
• インド
• 日本
• オーストラリアおよびニュージーランド
• 韓国
• ASEAN
• その他のアジア太平洋

中東・アフリカ（MEA）

• サウジアラビア
• 南アフリカ
• UAE
• その他のMEA

南アメリカ

• アルゼンチン
• ブラジル
• その他の南アメリカ